מתי יסתיים המשבר ברוסיה? איך לשרוד במשבר

2024 מְחַבֵּר: Henry Conors | [email protected]. שונה לאחרונה: 2024-02-12 07:23

אזרחי ארצנו כבר מזמן רגילים לכך שמתרחשים במדינה משברים פיננסיים חדשים עם הפרעות מסוימות. קריסות ברוסיה קורות לעתים קרובות כל כך, שכמעט כל רוסי יודע בדיוק איך לפעול במקרה שתבוא שוב תקופה של חוסר יציבות. משבר המערכת הכלכלית הוא מעין מבחן למדינה, שצריך לעבור אותו לא רק מהר ככל האפשר, אלא גם במינימום הפסדים. האם רוסיה תוכל להתמודד עם הקשיים בשנים 2015-2016 נותרה בגדר תעלומה שאנליסטים רק מתחילים לפענח.

המשבר הכלכלי כפי שהוא

היום, כל אזרח ברוסיה יודע היטב שמשבר הוא רע, אבל מהו משבר כלכלי? כיצד זה מתרחש בדיוק והאם ניתן להימנע מכך, רק מעטים יודעים. קריסה פיננסית היא ערעור היציבות של המערכת הפיננסיתמדינות, כאשר האינפלציה באה לידי ביטוי מקסימלי, ושוקי המטבע והבורסה מאופיינים בשער חליפין לא יציב. עדיין קשה לומר מתי יסתיים המשבר ברוסיה, אבל מומחים כבר רואים דינמיקה חיובית בחלק מתחומי הכלכלה. רוב המומחים משוכנעים לחלוטין שהדבר החשוב ביותר כיום הוא מצב הרוח של החברה שלנו. אחרי הכל, מצבי פניקה לרוב מובילים אך ורק להשלכות שליליות, שהיום אינן מתאימות לחלוטין לפדרציה הרוסית. האוכלוסייה תצטרך לעבור תקופה קשה נוספת, שתביא לא רק הפסדים כספיים, אלא גם תביא לבעיות רבות אחרות. קשה לומר כמה זמן יימשך המשבר ברוסיה, אבל משך הזמן תלוי בהחלט באופן שבו אוכלוסיית המדינה מגיבה לבעיה. אם היום האוכלוסייה תתאחד ותסבול קשיים בביטחון, אז התקופה הזו עלולה להסתיים הרבה יותר מוקדם ממה שמומחים צופים. לדוגמה, אנליסטים רבים בשנה שעברה האמינו שהרובל יישאר בתחתית במשך זמן רב מאוד, אבל במציאות הכל התברר אחרת.

היסטוריה של משברים ברוסיה

משבר הוא מושג מחזורי. כנראה מסיבה זו זה חוזר בארצנו ביציבות מסוימת. מתי יסתיים המשבר ברוסיה, כמובן, קשה לומר, אבל כדי לזכור את כל קריסות העבר, לא תצטרך להשקיע הרבה זמן.

כולם זוכרים היטב את סוף קיץ 1998, אז הופיעו לראשונה בעיות כלכליות בשטחה של רוסיה. לפי אנליסטים, זה היה המשבר ההרסני ביותר בכל ההיסטוריה של קיומו של הרוסיהפדרציה, כי הפיחות של הרובל היה בערך פי 2.5-3, והמחירים עלו ב-44%, מה שיכול להיחשב כאסון אמיתי עבור האוכלוסייה, שרגילה לחיים יציבים ומדודים. אבל גם אז, הרוסים התמודדו עם הקשיים, ולכן, אנשינו יודעים הכי טוב איך לשרוד במשבר. כמובן, רבים עדיין זוכרים באימה את חוסר היציבות של 1998-1999, שהיה תוצאה של שינויים כה חמורים במדינתנו. ראוי לציין כי הממשלה נקטה אז בצעדים נוקשים למדי על מנת לפתור את המצב, אך זה נשא פרי. אולי היום הנהגת רוסיה תחשוב איך לעבוד על פי אותה תוכנית. אבל זו רק ספקולציה.

לאחר ריסוק ההיפר-אינפלציה בשנים 1998-1999, הייתה תקופה של רגיעה, והקריסה חזרה על עצמה כבר בשנות ה-2000. המשבר של 2008-2009 זכור בזכות העובדה שנשיא רוסיה ולדימיר פוטין כינה אותו "הדי המשבר בארצות הברית". קריסה פיננסית זו לוותה במיתון רב עוצמה, אך אז סייעה התוכנית היעילה של הממשלה למדינה להתמודד במהירות עם קשיים. קשה לנחש כמה זמן יימשך הפעם המשבר ברוסיה.

המשבר העולמי ורוסיה

לא פלא שלדימיר פוטין הצהיר בגלוי בשנים 2008-2009 שהמשבר הפיננסי במדינה הוא באשמת ארצות הברית בלבד. הקריסה העולמית של שנות ה-2000 אמנם החלה באמריקה, אבל שנה מוקדם יותר מאשר ברוסיה. מומחים מאמינים כי הקריסה הכלכלית שהחלה כבר אז עדיין קיימתהכלכלות של רוב המדינות. למרבה הצער, לא כל המדינות הצליחו להתמודד עם גורמים שליליים כמו במהלך 2007-2009, ולכן רבות מהן עדיין על הסף.

כפי שאתם יודעים, בתקופה זו, לראשונה מזה שנים רבות, התוצר העולמי הראה מגמה שלילית, וירד ב-0.7%. אנליסטים גם ציינו מספר שיא של אבטלה, מכיוון שכ-199 מיליון אנשים היו ברחוב. קשה לדמיין מה התרחש בתקופה זו ברוב המדינות. יש משבר במדינה, אין איפה לעבוד, מחירי המזון עלו ורמת החיים ירדה עד הקצה. באופן לא מפתיע, מומחים משווים את פרק הזמן הזה עם השפל הגדול, שהתרחש בשנות ה-30 הרחוקות. זה היה אז שאנשים נאלצו להתמודד עם בעיות דומות, כמו אזרחי המדינה שלנו, לא משנה מה. אם כי, ראוי לציין שהמשבר בצרפת או בגרמניה אינו זהה למה שקורה ברוסיה בזמן המהומה הפיננסית במדינה. הצרפתים והגרמנים במהלך המשבר הכלכלי הבא פשוט בוחרים באתר נופש זול יותר או מבטלים קניות אחרת, בניגוד לאזרחינו, שחוסכים כמעט הכל. אבל רוסיה התמודדה בהצלחה עם הקשיים גם הפעם, אם כי אנליסטים רבים טוענים שבעיות רבות פשוט נגנזו.

סיבות למשבר 2014-2015

ואכן, אם המדינה הייתה עושה אז את מירב המאמצים, אולי היום ניתן היה למנוע קריסה נוספת. אבל המשבר הפיננסי השתלט שוב על רוסיה והכה אותה במרץ מחודש. אמנם, מה שמומחים פשוט לא מכנים את הסיבות לקריסה של 2014-2015. תחילת המשבר ברוסיה התאפיינה באירועים באוקראינה, ולכן אנליסטים רבים מאמינים שזה היה המניע העיקרי. לסנקציות מערביות בתגובה לסיפוח קרים הייתה ההשפעה השלילית ביותר על הכלכלה הרוסית, והסנקציות האנטי-סנקציות החמירו עוד יותר את המצב בארצנו. המצב הגיאופוליטי הסלים עד קצה גבול היכולת, עלות הנפט ירדה בחדות, והשוק הפיננסי, כמו מעולם, הראה דינמיקה שלילית. באותו רגע, המשבר של הכלכלה הרוסית רק התחיל, וכמעט כל האנליסטים כבר אמרו שזה רציני ולמשך זמן רב. רוב המומחים החלו מיד לדבר באופן פעיל על העובדה שהקריסה הכלכלית לא רק תהרוס את רוסיה כמדינה מצליחה, אלא גם תימשך זמן רב ככל האפשר. אין זה מפתיע שכיום פחות ופחות אזרחי המדינה שלנו מקשיבים לדעתם של מדענים ואנליסטים פוליטיים שמנסים לדבר על מה שיקרה ברוסיה בעתיד הקרוב.

תורת הישרדות במשבר

המדינה במשבר. ולא רק קשיים כלכליים רגילים, אלא בעיות חמורות שמאלצות אפילו את הבנק המרכזי ללכת יחד עם הממשלה. השוק הפיננסי מציג ירידה חדה, הרובל קרס ואזרחים מבוהלים מצילים את עצמם באמצעות השקעת חסכונותיהם במגוון תחומים. שער המפתח עולה, והתורים במשרדי המרת מטבע עדיין שם. אנשי כספים יותר ויותר מושכים בכתפיים ואומרים את זההגורם לכאוס כזה הוא ספקולנטים שניצלו את ערעור היציבות של המצב, החלו לעבוד באופן פעיל בשוק. מתי יסתיים המשבר ברוסיה, אף אחד עדיין לא יודע, אז כולם מנסים להתכונן כמה שיותר לתקופה ארוכה של דיכאון וחוסר כסף. נעשה שימוש בכל הכלים הפיננסיים שיכולים לפחות להבטיח לאזרחים רווח או ביטחון. בשיא, כמו תמיד, נמצאים המטבעות וניירות הערך של חברות מקומיות. הרוסים קונים באופן מאסיבי את הדולר ושולחים את חסכונותיהם לשוק הפיננסי. באופן כללי המצב הזה נמשך גם היום, אז הגיוני לדבר על אותם אזורים שיכולים להביא את ההכנסה המקסימלית למשקיעים השנה, כי הדבר הכי גרוע שאפשר לעשות היום זה להחזיק רובל בבית. אנשי מקצוע מאמינים שההכנסה של מחר תהיה תלויה באיזו מיומנות משקיע פוטנציאלי מנהל את חסכונותיו כעת.

הפקדות בנקאיות

אין זה מפתיע שהמכשיר הפיננסי הראשון שאזרחי רוסיה שקלו בסוף 2014 היה פיקדון בנקאי. תחזית הכלכלנים לרוסיה נשמעה שלילית ככל האפשר בתקופה זו, ולמשקיעים היה חשוב לשמור על חסכונותיהם ובמקביל להרוויח כסף משמעותי. כסף צריך להרוויח - זה כלל לא כתוב שכמעט כל אדם מקפיד עליו היום. ובמהלך המשבר הכלכלי, חשוב ביותר להבטיח תמיכה פיננסית בצורה של הכנסה פסיבית. ראוי לציין שהבנק המרכזי עשה הכל כדי שהריבית על הפיקדונות תיראה כמה שיותר גבוהה.אטרקטיבי (לדוגמה, הוא העלה שוב ושוב את ריבית המפתח, מה שהפך את הפיקדונות הבנקאיים לאטרקטיביים ככל האפשר עבור המפקידים על רקע ריביות גבוהות גם על פיקדונות רובל), כך שרוב המפקידים אפילו לא היססו לשלוח את חסכונותיהם לבנק ב- ריביות גבוהות. לרוע המזל, הבנק המרכזי החל לאחרונה להפחית באופן אקטיבי את הריבית, מה שהפך את הפיקדונות לא רווחיים כמו בשנה שעברה, כך שהמשקיעים צריכים לחפש מכשירים פיננסיים חדשים כעת. רק שהיום לא הגיוני להשקיע בבנק אם יש מכשירים פיננסיים רווחיים יותר שיכולים להבטיח הכנסה יציבה למשקיע.

שוק המתכות היקרות היום

איך לשרוד במשבר ובו בזמן להרוויח כסף, יודעים אותם משקיעים שעובדים באופן פעיל עם מכשיר פיננסי כמו שוק המתכות היקרות. בסוף 2014 רוב המומחים לא המליצו למשקיעים להשקיע בכיוון זה. הזהב לא רק איבד את כוח המשיכה שלו, אלא כמעט איבד את סיכויי הצמיחה שלו על רקע קשיים כלכליים שליליים כאלה. למעשה, עד היום ממש לא היה משתלם למשקיעים לעבוד עם מתכות יקרות, אבל לאחרונה השוק החל להציע הרבה יותר לאונקיה של זהב, ומומחים שינו לחלוטין את התחזיות שלהם. באופן כללי, בין המתכות היקרות כיום יש מתמודדים שמובטחים להם להביא לבעליהם הכנסה גבוהה, למשל פלטינה, שמבטיחה כבר בבעתיד הקרוב לרצות את המשקיעים עם עליית ערך. ראוי לציין ששוק המתכות היקרות תמיד נחשב לאחת מאפשרויות ההשקעה היציבות והרווחיות ביותר.

שוק המט"ח

מומחים רבים מאמינים שהמשבר העולמי ורוסיה הם מושגים בלתי נפרדים. ובכן, הבעיות בקנה מידה עולמי אינן יכולות אלא להשפיע על מדינה כה גדולה כמו הפדרציה הרוסית. מסיבה זו משקיעים רבים העדיפו לבחור בשוק המט ח כמכשיר הפיננסי העיקרי שלהם, מה שיכול להביא הכנסה ניכרת לשחקן עם עבודה מיומנת. לרוע המזל, כיום לא מעט אזרחים רגילים של רוסיה יכולים להתחיל לעבוד בחופשיות על FOREX. כדי לעשות זאת, שחקן פוטנציאלי צריך ללמוד לפחות את היסודות, למרות שרבים החליטו השנה להיעזר במנהל מוסמך או בשירותי חברת ניהול המבטיחים ללקוחותיהם לא רק הכנסה, אלא גם ביטחון מלא להשקעות. למתחילים בפורקס, תנאים כאלה מספיקים למדי כדי להשקיע בשוק פיננסי כה תנודתי.

מניות ואג"ח

והמכשיר הפיננסי האחרון שנדרש מאוד על ידי המשקיעים השנה וממשיך להיות פופולרי היום הוא מניות ואג"ח של חברות מקומיות. אף אחד לא יכול לומר מתי יסתיים המשבר ברוסיה, אבל העובדה היא שניירות הערך של ארגונים רוסיים כבר הצליחו להביא הכנסה גבוהה לבעליהם היום -זו עובדה. בדיוק כמו שוק המט"ח, גם השנה הבורסה המקומית התבררה כאטרקטיבית ביותר עבור משקיעים שנוח להם לעבוד עם מכשירים פיננסיים כאלה. בעלי מניות רבים העבירו את תיקי ההשקעות שלהם לאנשי מקצוע, חלקם עבדו באופן עצמאי, אבל בכל מקרה, כל משקיע הצליח לקבל הכנסה מחברות רוסיות באביב הזה. הרובל התחזק בהדרגה, והשערים עלו מיד, וזו הייתה הסיבה לתשואה כה גבוהה על הנכסים. יחד עם זאת, אנשי מקצוע מדגישים כי בשנה הבאה המפעלים של ארצנו יוכלו להציג תוצאות טובות ויציבות אף יותר, מה שאומר שהמשקיעים צריכים להמשיך לעבוד עם המכשיר הפיננסי הזה גם בעתיד.

תחזית לשנת 2016

אין זה מפתיע שכיום אחד האירועים החשובים במדינה שלנו הוא המשבר ברוסיה. התחזיות לשנה הבאה עדיין לא המעודדות ביותר, אך עדיין טובות ממה שהבטיחו המומחים בסוף 2014. ראוי לומר כי מומחים רבים היו בטוחים שלרוסיה ייקח זמן רב ככל האפשר לשקם את עמדותיה לאחר קריסה כלכלית נוספת. אבל, בניגוד לכל התחזיות, היום הרובל מתאושש בהדרגה מעמדו, שוק הנפט מציג צמיחה וחברות מקומיות ממשיכות לעבוד באופן פעיל. כמובן שההשלכות של המשבר ברוסיה יהיו קשות, אולי אפילו יותר מכל השנים הקודמות. אך יחד עם זאת, מומחים מציינים כי הודות למשבר הכלכלי ולסנקציות מערביות, רוב החברות המקומיות הצליחו לחשוף אתפוטנציאל. אנשי מקצוע מבטיחים שכיום ארגונים רבים הצליחו להגיע לרמה חדשה לחלוטין ובמקביל להוכיח לאזרחי ארצם שהם לא גרועים יותר מארגונים אירופיים. במקביל, מומחים גם הדגישו כי רוב הרוסים התגייסו ומוכנים להתמודד עם הקשיים שהמשבר הכלכלי הבא הכין על מנת שרוסיה תוכל לעמוד בהתקפה של ארה ב ובלחץ מהאיחוד האירופי. במילה אחת, היום אזרחי המדינה שלנו עושים בדיוק מה שהמדינה צריכה כדי להביס עוד קריסה פיננסית כמה שיותר מהר. כמובן שהיום הממשלה מכינה פרויקט שמאפשר הפחתה משמעותית בהכנסות הריאליות של האזרחים, אבל אלו רק צעדים זמניים שיתנו תוצאות עד 2017!